Vår Metod

GlobeCap100 process

100 000 Aktier

Universum

Från ett urval av 100 000 aktier så väljs de 2 000 största bolagen en gång per år baserat på börsvärdet vilket utgör det investeringsbara universumet.

2 000 Aktier

Volatilitet

Utifrån det definierade universumet filtreras det ner till de 400 aktierna med lägst volatilitet med hjälp av en kvantitativ metod.

400 Aktier med Lägst Volatilitet

Optimering

Baserat på de 400 aktierna sker en portföljoptimering där mellan 50 till 100 aktier med lägst kombinerad volatilitet utgör slutportföljen.

Portfölj med Lägst Korrelation

Vår Fond

Detta resulterar i en aktiv fond som har en hög likviditet, hög diversifiering och låg risk.

Hur använder vi matematik?

  • Volatilitet: Är ett riskmått som mäter aktiens standardavvikelse. Det vill säga att man mäter hur mycket ett aktiepris rör sig uppåt eller nedåt i förhållande till medelvärdet. Desto lägre volatilitet på en enskild aktie eller portfölj som helhet, desto lägre risk för stora negativa värdeförändringar.
  • Optimering: En kvantitativ process för att hitta en optimal portfölj vilket utgör den portfölj som har lägst kombinerad volatilitet/ lägst risk. Detta görs genom en kovariansmatris.
  • Kovarians: Är ett mått på samvariationen mellan två aktier. Om två aktier har låg samvariation, betyder det att aktiernas kurs inte följer samma eller motsatt mönster. I detta fallet vill vi ha så liten samvariation som möjligt mellan de aktierna som ingår i portföljen för att minimera risk men ändå ha en hög potentiell avkastning.
  • Diversifiering: Är ett resultat av att välja många bolag som är verksamma inom olika branscher och har liten samvariation. Ett större antal aktier i portföljen med olika karaktäristika är därför två viktiga delar av riskspridningen.

Portfölj

Exempel på kvalitativa bolag som skulle kunna ingå i vår portfölj. Kännetecken på vad dessa bolag har gemensamt är att dem är några av världens största bolag som har varit aktiva under lång tid och visat sig vara stabila under många konjunkturcykler.

Hersey

  • Grundat: 1894
  • Börsvärde: Ca 35 Miljarder USD

Hormel Foods

  • Grundat: 1891
  • Börsvärde: Ca 24 Miljarder USD

McCormick & Company

  • Grundat: 1889
  • Börsvärde: Ca 23 Miljarder USD

Coca Cola

  • Grundat: 1892
  • Börsvärde: Ca 230 Miljarder USD

Nintendo Co

  • Grundat: 1889
  • Börsvärde: Ca 68 Miljarder USD

UPS

  • Grundat: 1907
  • Börsvärde: Ca 186 Miljarder USD